Читайте в свежем номере ежедневной деловой газеты "РБК Daily"
Из-за инвестиций в деривативы
Итальянский банк Unicredit рекомендовал своим клиентам высокорискованные операции своп, которые могли бы защитить клиентов от повышения процентных ставок. Однако проблемы на ипотечном рынке США перечеркнули столь многообещающие планы.
Процентные свопы — это соглашения, по которым одна сторона совершает с другой стороной обмен обязательствами с плавающей процентной ставкой на обязательства с фиксированной процентной ставкой. Такая сделка защищает первого партнера в случае изменения процентной ставки. Вторая сторона выигрывает, если понижаются базовые процентные ставки.
Как сообщил представитель Unicredit агентству Bloomberg, клиентам банка угрожают убытки на общую сумму 1 млрд евро от инвестиций в деривативы в размере 30 млрд евро. В большинстве случаев речь идет именно о процентных свопах. Одному миллиарду евро равна общая сумма убытков, теоретически угрожавшая на 1 сентября всем клиентам банка Unicredit, вложившим средства в деривативы.
Жалобы на Unicredit, по словам его представителя, подали уже 245 клиентов, что составляет около 2,5% всех контрактов. Из 50 споров банк уже проиграл шесть судебных процессов в первой инстанции. «Мы анализируем все требования и компенсируем убытки в тех случаях, когда мы объективно действовали недостаточно осмотрительно», — сказал представитель Unicredit. Вознаграждение за сделки по продаже процентных свопов принесло банку около 0,7% доходов.
При покупке деривативов клиенты рассчитывали на более высокие процентные ставки. Но проблемы на американском ипотечном рынке изменили взгляды многих экономистов на мировой рост экономики, что уменьшило вероятность повышения процентных ставок.
В Италии тема деривативов стала крайне актуальной, после того как ряд трудностей пережил Banca Italease, который настойчиво продавал деривативы своим клиентам. В результате в первом квартале 2007 года ранее прибыльный банк потерпел убытки на сумму 479 млн евро. Из-за недостаточного внутреннего контроля в Banca Italease итальянский Центробанк в июле сменил его руководство.
В том же месяце ЦБ Италии призывал коммерческие банки не продавать деривативные контракты, если это может принести клиентам высокие риски. В конце прошлого года, по данным итальянского ЦБ, около 38 тыс. компаний в Италии владело деривативными обязательствами, убытки по которым согласно рыночной цене на тот момент составляли в общей сложности 3,5 млрд евро. Помимо компаний деривативные контракты заключили и многие итальянские регионы, провинции и общины, которым также угрожают убытки.
В Германии также идут судебные разбирательства по поводу высокорискованных процентных операций между коммунами, небольшими компаниями и банками, с которыми они сотрудничали. Но в ФРГ идет речь не о процентных деривативах, а о комплексных обменах процентными обязательствами, в которых ставка делается на разницу между процентами по кредитам на десять лет и на два года. Эти продукты продавал в основном в 2004 и 2005 годах Deutsche Bank, а также в незначительном количестве и некоторые другие финансовые институты. Недавно было подано несколько исков от небольших компаний, сообщил Раймунд Рерих из мюнхенской адвокатской конторы Roessner.
С новым «Потенциалом» Санация кредитной организации вступила в заключительную стадию
В четвертом квартале 2008 года банк «Потенциал» серьезно пострадал в результате кризиса ликвидности. Чтобы предотвратить усиление паники,...